Ballonfinanzierung

Berechnungsformel

Die monatliche Rate berechnet sich aus dem Darlehensbetrag $D$, dem Zinssatz $i$, der Laufzeit $n$ und der Ballonrate $B$:

$$R = \frac{D - B \cdot (1 + i)^{-n}}{\sum_{t=1}^{n} (1 + i)^{-t}}$$

wobei:

• $R$ die monatliche Rate ist,
• $D$ der Kreditbetrag,
• $i$ der monatliche Zinssatz (Jahreszins $p$ geteilt durch 12),
• $n$ die Anzahl der Monate,
• $B$ die Ballonrate (Schlussrate).

Beispielrechnung

Ein Autokredit über 20.000 €, mit einem Zinssatz von 5 % p.a., einer Laufzeit von 4 Jahren (48 Monate) und einer Ballonrate von 8.000 €:

1. Monatlicher Zinssatz:
   $$i = \frac{5}{12 \cdot 100} = 0,004167$$

2. Berechnung der monatlichen Rate $R$:
   $$R = \frac{20.000 - 8.000 \cdot (1 + 0,004167)^{-48}}{\sum_{t=1}^{48} (1 + 0,004167)^{-t}}$$

   Nach Berechnung ergibt sich eine monatliche Rate von ca. 267,29 €.

Am Ende der Laufzeit muss der Kreditnehmer noch die Ballonrate von 8.000 € begleichen.

Ballonfinanzierung vs. Annuitätendarlehen

Wir nehmen die gleichen Parameter wie in der Ballonfinanzierung:

• Darlehenssumme: 20.000 €
• Zinssatz: 5 % p.a. (also 0,004167 monatlich)
• Laufzeit: 48 Monate
• Ballonrate: 0 € (da komplette Tilgung)

Vergleich der beiden Finanzierungsformen

Ergebnis

• Ballonfinanzierung führt zu einer niedrigeren monatlichen Belastung, ist aber insgesamt etwas günstiger (da die Tilgung geringer ist).
• Annuitätendarlehen hat höhere monatliche Raten, aber keine hohe Schlussrate – und bietet dadurch mehr Planungssicherheit.